Изучение и анализ моделей свечей - Часть 1

Графики свечей - это более развитые линейные графики, которые, как показано на рисунке ниже, служат для компенсации недостатка меньшей информации. Свечные графики берут свое начало в Японии 17-го века. Сегодня графики свечей являются предпочтительным инструментом анализа для трейдеров и большинства инвесторов, поскольку они предоставляют всю необходимую информацию с первого взгляда. В этой статье вы узнаете все, что вам нужно, чтобы освоить паттерны подсвечников, как настоящий профессионал.

 

Подсвечник

Как следует из названия, свечной график состоит из так называемых (ценовых) свечей. Эти свечи состоят из различных компонентов для описания ценовых движений финансовых инструментов.

 

Ниже показаны два образца свечей. Свеча состоит из твердой части, тела и двух более тонких линий, которые называются свечными фитилями или свечными тенями.

 

Свечи имеют цветовую маркировку, чтобы проиллюстрировать направление движения цены. Белая свеча представляет рост цен, в то время как черная свеча показывает, что цена упала в течение периода.

 

 

 

 

 

Рисунок: восходящая свеча показана слева, а падающая свеча показана справа вместе с пояснениями терминов, используемых для отдельных компонентов свечи.

 

 

 

Длина теней показывает, насколько сильно цена двигалась вверх и вниз по отношению к свече в течение определенного периода времени. Если мы настроим наши графики так, чтобы одна свеча соответствовала одному дню, то мы сможем читать дневные колебания на финансовом рынке, используя тени свечи.

 

Тело свечи описывает разницу между ценами открытия и закрытия за соответствующий период времени.

 

Тело белой восходящей свечи ниже показывает, что цена открылась на уровне $ 10 и закрылась на уровне $20 в выбранном временном интервале, но за это время колебалась между $25 и $5, о чем свидетельствуют тени.

 

 

 

 

 

Рисунок: тренд свечей от цены открытия к цене закрытия описывается телом свечи. Тени показывают всю ширину флуктуации.

 

 

 

Если мы построим несколько свечей, мы можем воспроизвести прогрессию линейных графиков, следуя за телами свечей, как показано ниже. Тени свечей также показывают серьезность ценовых колебаний в каждом конкретном случае. Таким образом, мы сразу получаем всю необходимую информацию для эффективного анализа цен. Вот почему в наши дни для технического анализа в основном используются графики свечей.

 

 

 

 

 

Рисунок: если вы проследите путь цен свечей, то сможете реконструировать линейные графики. Свечи предлагают больше информации и являются предпочтительным средством для технических аналитиков.

 

 

 

Любой, кто умеет анализировать и интерпретировать так называемые свечные паттерны или свечные формации, уже немного лучше понимает действия игроков финансового рынка.

 

Свечи можно разделить на четыре элемента, где каждый элемент раскрывает различные аспекты текущего торгового поведения и преобладающего рыночного настроения.

 

Вступление: соотношение сил-быки против медведей

Чтобы понять анализ цен и свечей, полезно представить себе движение цен на финансовых рынках как битву между покупателями и продавцами. Покупатели предполагают, что цены будут расти и вести цену вверх через их сделки и / или их покупательский интерес. Продавцы делают ставку на падение цен и толкают цену вниз своим интересом к продаже.

 

 

 

Если одна сторона окажется сильнее другой, то на финансовых рынках появятся следующие тенденции:

 

Если покупателей больше, чем продавцов, или интерес к покупке больше, чем интерес к продаже, у покупателей нет никого, у кого они могли бы купить. Затем цены растут до тех пор, пока цена не становится настолько высокой, что продавцы снова находят ее привлекательной для участия. В то же время, цена в конечном счете слишком высока для покупателей, чтобы продолжать покупать.

Однако если продавцов больше, чем покупателей, цены будут падать до тех пор, пока баланс не восстановится и на рынок не выйдет больше покупателей.

Чем больше дисбаланс между этими двумя участниками рынка, тем быстрее происходит движение рынка в одном направлении. Однако, если есть только небольшой свес, цены, как правило, меняются медленнее.

Когда интересы покупки и продажи находятся в равновесии, нет причин для изменения цены. Обе стороны удовлетворены текущей ценой и существует рыночный баланс.

Всегда важно иметь это в виду, потому что любой ценовой анализ направлен на сравнение соотношения сил двух сторон, чтобы оценить, какие игроки рынка сильнее и в каком направлении цена, следовательно, с большей вероятностью будет двигаться.

 

 

 

Элемент 1: размер тела свечи

Размер тела свечи показывает разницу между ценой открытия и ценой закрытия, и это многое говорит нам о силе покупателей или продавцов.

 

Ниже перечислены наиболее важные характеристики анализа тела свечи.

 

Длинное тело свечи, которое приводит к быстрому росту цен, указывает на больший интерес к покупке и сильное движение цены.

Если размер тел свечей увеличивается в течение периода, то ценовой тренд ускоряется и тренд усиливается.

Когда размер тел уменьшается, это может означать, что преобладающий тренд прекращается из-за все более сбалансированного соотношения сил между покупателями и продавцами.

Тела свечей, которые остаются постоянными, подтверждают стабильный тренд.

Если рынок внезапно переходит от длинных восходящих свечей к длинным падающим, это указывает на внезапное изменение тренда и подчеркивает сильные рыночные силы.

 

 

 

 

Рисунок: слева: длинные тела свечей в фазах Нисходящего и восходящего тренда. Боковые фазы обычно характеризуются более мелкими телами. Правильно: восходящие свечи сильнее в восходящем тренде. На пике соотношение наклонов и боковой фазы характеризуется меньшими свечами.

 

 

 

Элемент 2: Длина теней свечей

Длина теней помогает определить волатильность, то есть весь диапазон колебаний цены.

 

Характеристики свечно-теневого анализа:

 

Длинные тени могут быть признаком неопределенности, потому что это означает, что покупатели и продавцы сильно конкурируют, но ни одна из сторон до сих пор не смогла одержать верх.

Короткие тени указывают на стабильный рынок с небольшой нестабильностью.

Мы часто видим, что длина теней свечей увеличивается после длительных фаз тренда. Возрастающая флуктуация указывает на то, что борьба между покупателями и продавцами усиливается и соотношение сил больше не является таким односторонним, как это было во время тренда.

Здоровые тренды, которые быстро движутся в одном направлении, обычно показывают свечи только с небольшими тенями, так как одна сторона рынка игроков доминирует в процессе.

 

 

 

 

Элемент 3: соотношение тела и тени

Для лучшего понимания движения цен и поведения рынка первые два элемента должны быть соотнесены с третьим элементом.

 

Важными факторами в этом контексте являются:

 

Во время сильного тренда тела свечей часто значительно длиннее теней. Чем сильнее тренд, тем быстрее цена движется в направлении тренда. Во время сильного восходящего тренда свечи обычно закрываются вблизи максимума тела свечи и, таким образом, не оставляют тени свечи или имеют только небольшую тень.

Когда тренд замедляется, соотношение меняется, и тени становятся длиннее по сравнению с телами свечей.

Боковые фазы и поворотные точки обычно характеризуются свечами, которые имеют длинную тень и только короткие тела. Это означает, что существует относительное равновесие между покупателями и продавцами и существует неопределенность относительно направления следующего движения цены.

 

 

 

 

Рисунок: в левой восходящей фазе почти нет теней, что подтверждает сильный тренд. Внезапно в боковой фазе появляются длинные тени свечей, которые указывают на неопределенность и усиленную борьбу между покупателями и продавцами. Когда тени свечей увеличиваются, это может предвещать конец тренда.

 

 

 

Элемент 4: положение тела

Что касается положения тела свечи, то в большинстве случаев мы можем различать два сценария:

 

Если вы видите только одну доминирующую тень, которая торчит с одной стороны, а тело свечи находится на противоположной стороне, то этот сценарий называется отклонением, молотком или пинбаром. Третий и седьмой примеры на рис. 10 показывают такие свечи. Тень указывает на то, что, хотя цена пыталась двигаться в определенном направлении, противодействие игроков рынка сильно толкнуло цену в другом направлении. Это важный поведенческий паттерн, который мы подробно проанализируем позже.

Другой типичный сценарий показывает свечу с двумя одинаково длинными тенями с обеих сторон и относительно небольшим телом. Пятая свеча на рисунке 10 показывает такую нерешительность, с одной стороны, этот паттерн может указывать на неопределенность, но он также может подчеркнуть баланс между игроками рынка. Покупатели пытались поднять цену вверх, в то время как продавцы толкали цену вниз. Однако в конечном итоге цена вернулась к исходной точке.

 

 

 

 

Рисунок: слева направо: размер тела свечи описывает силу движения цены. Чем длиннее тело, тем сильнее импульс. Если тени свечей длиннее, возникает баланс между продавцами и покупателями, и нерешительность возрастает.

 

 

 

Комментарии ()

    Автор
    Email